炒股秘笈：最容易造成重大虧損的十大習慣
文前提要:股市有風險，投資需謹慎。但股市的魅力，誰也抗拒不了。近年來，中國「散戶」人數已經朝「1億人次」挺進。隻是，散戶中總是賠錢者居多，賺錢者寥寥。控製風險，嚴守紀律，把握情緒，看似簡單的幾條定律，也許反而是
賺錢，賺錢，賺錢！
每個進入股市的人，都懷揣著一個名叫「賺錢」的夢想。
實力機構想賺錢，普通個人投資者(俗稱「散戶」)也想賺錢。
隻是，我們發現，大多數的散戶股民卻常在賺錢的美夢裏，重複著更多淒涼的賠錢故事。即便是賺到錢的散戶們，也容易陷入「辛辛苦苦三五年，一朝回到解放前」的「輪回漩渦。
散戶賺錢到底難不難？問題的關鍵到底哪裏？怎麼才能突破？
散戶投資易入誤區
散戶投資虧損，很多時候是因為容易步入認知和操作的誤區。
比如，不少個人投資者看到一份漂亮的年報後，或者聽別人說某隻股票業績好，就急忙買入，根本沒有仔細研讀那家公司前後幾年內的財務報告，沒有加入自己的主觀判斷。
還有人「動作更快」，股市一暴跌，就急於搶反彈。殊不知，很多時候，暴跌之後並不一定就是抄底的機會，也可能是一段時間陰跌的開局而已，就像網絡上的 「惡搞」說法，小李抄底抄在了地板上，卻沒想到還有地下室；小王抄在了地下室，沒想到下麵還有地窯；小張抄到了地窯，沒想到下麵還有地獄；地獄又分18 層。
不少人特別喜歡「玩股票」、「炒股票」，他們似乎忘記了自己進入股市的主要目的是賺錢，總是喜歡頻繁換股、來回操作，即便選股成功，也抱不住黑馬，最終獲利寥寥。
更多的人屬於「一賺就跑，一虧就拋」類型。而且，常常是「一拋就漲，一買就跌」，怎麼看怎麼「妖」。實質是因為自身沒有設置一定的止損位、停利點，盲目追漲殺跌，最後竹籃打水一場空。
還有很多散戶不懂得空倉也是一種投資策略，不管宏觀經濟、市場基本麵和行情趨勢走向好不好，手裏有錢就發慌，總想「買點」什麼，不懂得以靜製動，伺機而動。
縱觀散戶投資的種種失敗案例，我們認為，散戶投資之所以容易踏入種種誤區，主要原因可能還在於以下三個層麵。
首先，是知識和技術層麵的因素。一部分個人投資者空有一腔熱情，卻不願意鑽研、學習，知道如何運用基本麵、技術麵等分析技巧、技術，從而導致投資行為上的盲目和盲從，無法準確判斷個股的基本價值、成長性趨勢，買錯賣錯，把股
再者，可能是心理層麵因素，貪婪、膽小(這兩點是人性基本弱點)、妄自菲薄或盲目自大，等等。
此外，證券市場信息是嚴重不對稱的，公開數據、大眾媒體、股評者、親戚朋友，信息來源的多重性，信息傳播過程中的層層「剝離」與「嫁接」，都會令散戶的信息來源變相、失真，從而影響投資決策的正確性。
嚴控風險，設定痛苦邊界線
為了在股票投資市場盡量多獲利，我們認為，作為特性明顯的散戶投資者，第一要義還是得注意風險，嚴控風險。
比如，我們常常可以聽到周圍的朋友炫耀說：「我今年投資獲利已經達到50%了！」
對，這樣的投資業績很不錯！
但也許沒什麼了不起，因為我們要回頭看看，去年他是不是賠了80%？或者近幾年來，他隻有今年賺錢？
要知道，大部分股民賠錢還喜歡股市，根本的原因是每個股民幾乎都有過輕鬆賺錢的經曆。賺了以後又賠，他們不服氣，覺得自己可以賺，賺錢的機會隨時都可能再來。確實，賺錢機會真的來了，但賺完了，又被下一波風險掠走所有利潤，
短期內獲得高的投資報酬率，也許更多是因為幸運女神眷顧了你。可是如果你想持續長期獲利，必須要降低風險，這才是最困難的部分。
所以，散戶學做投資，第一件事就是要記住兩個字，風險，風險，還是風險。
怎麼做去控製風險？
也許每個人都可以設定一條自己的「投資痛苦界線」，在進場之前，你可以先想兩件事情：
1、到底賠多少錢，是我能承受的範圍？
2、我能承受多少次的連續虧損，而不會完全慌了手腳？
這兩件事情真的很重要，因為有些人說，我可以承受30%的虧損。假設你所有資產是100萬元，全部砸下去投資，30%就是虧30萬元，可是你根本就是 一個賠了幾萬塊就會受不了的人，或者這100萬元下個月就要拿去繳房子首付款，那麼，雖然你幻想自己能承受高風險，但實際上，你根本沒法承受。
如此一來，解決方法隻有兩個，要麼不拿這麼多錢去投資，要麼降低你的風險承擔標準。
再來，你要想想，自己心理上，可以承受連續幾次虧損後，還能「正常」過日子或是繼續投資，而不至於慌了手腳，做出不理智的事情。
很多時候，投資人剛開始進場投資，就遇到市場大跌，或者買什麼、賠什麼，這個時候你要想想，如果連續5次、10次甚至20次交易都賠錢，你會不會因此就放棄，直接從市場退出？
當然，這個「投資痛苦界線」應該是個可變動的概念。
剛開始接觸股票的時候，你可以把這界線設得窄一點(指剛開始設得比較嚴格)，不要讓自己一開始投資，就遇到非常大的挫折。例如，你可以把自己的止損位設小一點，沒賠太多錢，得失心就不會這麼重，就會有勇氣，繼續往下走。
慢慢地，隨著個人投資經驗增加，再把這個界線放寬一點，承擔多一點點的風險，也會相對拉高獲利空間，之後就比較容易開始累積投資獲利。
尤其是初入門的散戶投資人，不要放太多的重心去想「我怎麼樣會賺錢？怎麼樣才能賺大錢？」
很多人連最基本的資金管理、風險控製都沒想過，研究再多技術線型都沒用，先用小錢去試試看投資是怎麼回事，了解自己比較重要。
順勢而為嚴守投資紀律
大部分散戶都以為，要從投資市場上賺錢，得靠複雜的投資策略，還有靈通的訊息，才能成事。但有時候，投資就是要「簡單最美」。
「趨勢投資」就是最簡單的概念。
順勢投資，例如一隻股票破了200日新高，代表長期多頭趨勢基本建立了，就可以追一追。這就是讓市場告訴你怎麼投資(看價格來找買賣點)，而不是要你去判斷市場。
不過，或許有人會問：「這不是違反投資不能追高的原則嗎？」
未必。
其實很多時候，我們固有的觀念其實是存在偏差。就像很多人害怕追高，也怕買高價股。因為投資學課本教導我們要「低買高賣」。
不過，在很著名的《金融怪傑》(MARKET WIZARDS)那本書，裏麵談到一個相當知名的交易員理查德丹尼斯(Richard Dennis)，他曾測試過，如果你在一個向上趨勢很明確的時候，也就是市場往上走、動能很強的時候買進股票，還是會有繼續賺錢的空間。
當然，不是任何時候都適用追高這個策略，什麼時候不能追高？當市場波動很大的時候，漲跌很頻繁地交錯出現，不要追高，因為沒有一個明顯的走勢出來，這樣的策略就沒有效。
又比如，「停損」這件事肯定是要做的，這是紀律投資中最重要的環節之一。
可是你要想想，如果交易一直賠錢，都在停損出場，那麼累積起來，整個報酬率也都還是負的，怎麼會這樣呢？
這裏就有一個這個整體的資金策略安排問題。
比如，當我們按照前麵說的設定了自己的「投資痛苦界線」後，如果多次連續虧損接近了痛苦界線，還是一直沒法突破(賺錢)的話，就該停下來，例如先空倉不要做，想想自己的投資策略是不是需要調整。
樹立信心，邊投資、邊修正
此外，散戶想要投資獲勝，建立在理性基礎上的自信心必不可少。
比如，不少散戶存在「自卑」心理。
「哎喲，我錢好少，根本比不過人家資金雄厚。」
「機構、大戶都有內線消息，我們小散戶怎麼可能知道？」
很多散戶有這樣的固定思維。
其實，錢少並非什麼天大的劣勢，換個角度看，這也許反而是散戶的優勢之一。
為什麼呢？你要想想，如果你手上隻有少量的錢，買個幾支股票，賺到了自己的停利點，就可以便便當當出場。等看到了合適的買點再輕鬆進場。可是對資金龐大的機構，卻不是這樣啊，他們可能手上有上千萬元甚至上億元的資金，很難靈
因此說，凡事要先想自己的優勢在哪，然後，設法利用優勢。
當然，每個人具體情況不同，資金量、交易習慣、知識結構、乃至性格都有不小的差異，很難說巴菲特、彼得林奇、羅傑斯等頂級投資大師們總結出來的「黃金投資法則」就可以直接成為你投資中的「金科玉律」。
對市場仍充滿熱情的散戶們，想要獲得成功，讓自己成為市場中的「孤膽英雄」，就必須在自己的投資過程中不斷試錯、修正，最終找到一套比較適合自己的投資策略。
沒有留言:
發佈留言
歡迎意見，大家交流下。